La tasca principal de l’anàlisi financera de l’empresa és avaluar objectivament els resultats de les activitats del cap i identificar els possibles problemes del negoci. Per fer-ho, heu de ser capaços de llegir les afirmacions i extreure les conclusions adequades sobre la seva base. Posteriorment, cal presentar els resultats de la presentació a la direcció superior de la companyia o als accionistes per ajustar les decisions de gestió.
Instruccions
Pas 1
Elaborar els estats financers de l’empresa per analitzar-los i estudiar-los. Inclou un compte de pèrdues i guanys, un balanç de situació, un estat de fluxos d’efectiu i una nota explicativa.
Pas 2
Elaboreu una llista d’indicadors que us ajudin a avaluar l’eficiència de l’empresa i trieu una forma convenient de presentació d’informació que reflecteixi l’estat real de l’empresa.
Pas 3
Instruir el servei econòmic i financer de l’empresa per formar un informe consolidat, que ha de contenir respostes a les preguntes: - com reflectir els canvis en la situació financera de l’empresa d’una forma accessible i visual; - quins indicadors s’han d’incloure a la llista per reflectir la imatge completa del treball de l’empresa; - quines són les mesures que ajudaran a canviar la situació actual per a millor.
Pas 4
Realitzeu una anàlisi de balanç "horitzontal". Per fer-ho, compareu els indicadors de cada secció de l’actiu i del passiu del balanç amb les dades del període anterior. Determineu quina part del passiu de la companyia va formar el seu actiu.
Pas 5
Realitzeu l'anàlisi anomenada "vertical", determinant seqüencialment el pes específic de cada partida del balanç en l'import total de la secció. Calculeu la ràtio deute / deute per avaluar la solvència de l’empresa.
Pas 6
A partir de la dinàmica de les partides del balanç, esbossem un pla per millorar el rendiment del període següent. Incloeu elements com l’augment de capital de maniobra, el pagament de comptes a pagar, l’augment d’estocs de matèries primeres, etc.
Pas 7
Calculeu els indicadors de rendibilitat de l’empresa. Incloeu en compte el retorn de les vendes, definit com la proporció del benefici de les vendes al cost dels béns venuts.
Pas 8
Calculeu la rendibilitat del patrimoni net. Per a això, utilitzeu la secció III del balanç, és a dir, dades sobre la relació del benefici net amb els fons propis de l’empresa. Aquesta propietat d'informació és requerida, en primer lloc, pels propietaris de l'empresa per determinar els ingressos rebuts dels fons invertits en el negoci.
Pas 9
Analitzeu els indicadors de liquiditat. Aquesta característica determina el nivell de solvència de la companyia i la seva capacitat per pagar passius a curt termini. La ràtio de liquiditat actual es calcula com la ràtio d’actius corrents i passius a curt termini.
Pas 10
Basant-vos en els resultats de la lectura d’indicadors financers, desenvolupeu un conjunt de mesures que eliminin els punts febles del negoci. Planifiqueu l’escurçament dels terminis dels préstecs sobre productes bàsics i el seguiment oportú dels pagaments endarrerits i penseu a passar a lliuraments prepagaments. Assigneu les persones responsables de la implementació de les activitats previstes, establint un termini de temps raonable i pensant en el sistema de control.
